市況サマリー

米失業保険申請件数やPPIの弱さを受けて利下げ観測が意識され、米長期金利の低下がドルの上値を抑制している地合い

自民党総裁選の報道が円相場に影響を与える可能性があり、日本の休場と週明けフローも加わり方向感に乏しい展開

想定レンジ

147.20–148.20前後を中心とした推移を想定

下値は147.00近辺のサポートを確認しつつ、上値は148.50前後の戻り高値が意識されやすい

戦術

基本スタンスは戻り売りを意識

安値を試す展開が想定されるため、戻り局面でのエントリーを優先しつつ短期的な押し目の調整にも注意

トリガー

147.00割れで下方向を試す動きが強まりやすい

148.50上抜けの場合は戻り売り戦略の見直しが必要

NY時間の米指標や欧州時間のフローが短期的なトリガーとなる可能性

無効化条件

148.50を明確に上抜けし、高値圏で定着した場合は戻り売りシナリオが崩れる

日本政治要因の報道で円売りが加速する場合も想定の修正が必要

リスクイベント

米NY連銀製造業景況指数などの経済指標

自民党総裁選関連の報道フロー

週明けのリバランスによる需給変動

ポジション管理

1/3〜1/2程度の小さめのサイズでエントリーを調整

利確は20〜30pipsを目安に段階的に設定

損切りは148.50超えを明確に確認した場合に執行

チェックリスト

米長期金利の推移とリスク資産の動向を確認

自民党総裁選の報道が円相場に与える影響を注視

週明けリバランスによる短期的なフローに対応

市況サマリー

ECBは政策金利を据え置き、ラガルド総裁はデータ次第との慎重姿勢を示しユーロを下支え。

米国ではPPIや失業保険申請件数の弱さから利下げ観測が広がり、米長期金利の低下がドルの重し。

前週末は欧州時間に一時高値を試したがNY時間は上下に振れ、方向感に乏しいまま引け。

想定レンジ

下値は1.1580前後、上値は1.1750近辺を意識。

レンジ内での推移を想定し、上下どちらのブレイクにも備える必要あり。

高値圏の重さと押し目の堅さを同時に確認する局面。

戦術

基本はレンジ回転を想定し、短期の押し目買いと戻り売りを併用。

1.1700手前では利食いを優先し、下値支持を試す場面では買い意識。

急変時には無理なポジションを避け柔軟に対応。

トリガー

上抜けは1.1750超えが明確となるかが分岐点。

下抜けは1.1580割れでレンジ崩れに注意。

米国時間の経済指標や欧州序盤のフローが短期トリガー。

無効化条件

1.1750を大きく超えて定着した場合、戻り売り方針は否定。

逆に1.1580を明確に割り込み日足で引ければ押し目買い方針は無効。

高値・安値いずれかの更新でレンジ前提が崩れる点を警戒。

リスクイベント

米国のNY連銀製造業指数やFOMC前の発言動向。

ユーロ圏の物価関連指標や要人発言。

週明け特有のリバランスフローや突発的な地政学ニュース。

ポジション管理

ポジションサイズは通常の半分程度に抑制。

利確は1.1700前後、損切りは1.1580割れや1.1760超えを目安。

短期的な値動きに追随しつつリスクを限定。

チェックリスト

1.1700近辺での反応を確認したか。

1.1580付近のサポート維持を検証したか。

指標発表や要人発言前にポジション調整を行ったか。

市況サマリー

米国ではPPIや失業保険申請件数が弱めで利下げ観測が意識され、米長期金利の低下もドルの重し

英国側は新たな材料に乏しく、ポンド単独では方向感が出にくい展開

前週末は欧州時間に下押し後、NY時間は上下に振れ方向感に欠けた引け

想定レンジ

下値は1.3520前後、上値は1.3600近辺を想定

短期的にはサポートとレジスタンスの間での往来が中心

値動きの幅はやや限定されやすく、ブレイク待ちの状況

戦術

基本はレンジ回転を意識し、サポート付近での押し目買いと抵抗付近での戻り売りを併用

高値を試す動きが鈍い場合は早めに利確を優先

方向感が出るまでは小さく刻む戦い方が有効

トリガー

上抜けは1.3600超えで明確な定着が見られるかに注目

下抜けは1.3520割れがレンジ崩れのシグナルとなりやすい

欧州時間序盤のフローやNY時間の米経済指標が短期のカギ

無効化条件

1.3600を超えて定着した場合は戻り売り方針が否定される

1.3520を割り込み日足で安値を更新する展開では押し目買いは無効

レンジ想定が否定されればブレイク方向に合わせ戦略を切り替え

リスクイベント

米NY連銀製造業指数や米住宅関連指標

英国要人発言や財政関連の報道

週明け特有のリバランスフロー

ポジション管理

ポジションサイズは通常の半分程度に抑制

利確は1.3580前後、損切りは1.3520割れや1.3610超えを基準

短期売買中心で長時間の保有は避ける

チェックリスト

1.3520付近のサポートが維持されているか

1.3600突破の可否を欧州・NY時間で確認したか

リスクイベント前にポジション調整を済ませたか

市況サマリー

米国ではPPIが予想を下回り、失業保険申請件数の増加と合わせて利下げ観測が強まりドルの上値が抑制

豪州からは新規材料が乏しく、中国経済指標や資源価格が引き続き手掛かり

前日は欧州時間からNY時間にかけて下押しを試し、全体としては調整色の強い展開で終了

想定レンジ

下値は0.6580前後、上値は0.6700近辺を想定

レンジ内での攻防が中心となりやすく、方向感を欠いた動きに注意

下値の堅さを確認しつつ、上値を伸ばせるかが焦点

戦術

基本は押し目買いを軸とし、サポート水準での反応を重視

上値は0.6660〜0.6700で利確を優先し、短期回転を意識

急変時は無理をせずポジションサイズを抑制

トリガー

0.6700を明確に上抜け定着できれば買い意欲が強まる可能性

0.6580割れで下方向への意識が高まりやすい

欧州時間のフローやNY時間の米経済指標が短期の動意となりやすい

無効化条件

0.6700を大きく上抜けして日足で定着した場合は戻り売りシナリオが無効

逆に0.6580を割り込み、日足で安値を更新した場合は押し目買い方針を否定

上下どちらかの支持・抵抗を明確に突破すればレンジ前提は崩れる

リスクイベント

米NY連銀製造業指数や住宅関連指標の発表

中国の鉱工業生産や小売売上など主要経済指標

週明け特有のリバランスや資源市況の変動

ポジション管理

ポジションサイズは通常の半分程度で慎重に対応

利確は0.6660前後、損切りは0.6580割れや0.6710超えを目安

短期売買に徹し、イベント前後はポジションを軽く保つ

チェックリスト

0.6580のサポートが維持されているか確認したか

0.6700突破の有無を欧州・NY時間で確認したか

リスクイベント前にポジション調整を済ませたか

振り返り

日本休場に加え週内の米FOMCと日銀会合を控え材料は限られ徐々に上値を切り下げつつも狭いレンジで推移し11日の下降波の内部で往来が続いた

まとめ

イベント待ちの姿勢が強く米金利の振れは小さくドルの方向感は限定的

押し目買いと戻り売りが交錯し日中は値幅が縮小する展開が目立った

きょうの値動き

序盤は147円台半ばからじり安に傾きつつも147円台中心の推移が継続

欧州からNYにかけても戻りは鈍くレンジの上限を明確に超えられなかった

背景・材料

日本休場でフローが細り週内の米FOMCや日銀会合を前にポジション調整が優勢

重要指標の新規材料に乏しくヘッドライン待ちの地合いが続いた

テクニカル・メモ（短期）

11日の下降波の内部での推移が続き戻りは段階的に抑え込まれる形

上は147円台後半の重さ下は147円台前半の粘りを確認する局面

テクニカル・メモ（中期）

146円台後半から149円台手前の保ち合いが継続し中期トレンドは中立寄り

ブレイク待ちの状態で価格帯の滞留が増えやすい地合いが続く

所感

イベント前の無理な追随はリスクが大きく想定シナリオ外の動きには立ち止まる姿勢を維持

短期の利食い優先と情報更新の頻度を高めることが有効と考える

トレード所感

基本はレンジ回転でサイズを抑え利確は浅め損切りは機械的に実行

指標前はポジションを軽く保ち急変時は追随より様子見を優先

チェックリスト

147円台前半の下支えと後半の上値の重さをそれぞれ再確認したか

米金利と関連ヘッドラインの時刻と内容を把握しているか

イベント前後にポジションサイズとリスク許容を見直したか

振り返り

欧州時間に買いが入り前日高値を更新したがNY入り後は伸び悩み先週高値には届かず

まとめ

週内のFOMCを控え米金利の振れは小さくユーロは押し目買いと戻り売りが交錯し方向感は限定的

ヘッドライン待ちの地合いが続き短期の値幅は縮小傾向となった

きょうの値動き

欧州序盤は買い優勢で1.1750近辺を試す場面もあったが続かず失速

NYにかけては1.1710–1.1740の往来となり高値追いは鈍化した

背景・材料

米PPIや失業保険申請の弱さを背景に利下げ観測が意識されドルは上値が重い展開

ECBはデータ次第のスタンスを維持しユーロの押し目が下支えされやすい一方で新規材料は限られた

テクニカル・メモ（短期）

支持は1.1700→1.1680近辺抵抗は1.1750→1.1780が意識される構図

RSIは中立圏で上抜けには出来高と連続陽線の確認が欲しい局面

テクニカル・メモ（中期）

1.1600–1.1820の帯で滞留が続きトレンドは中立寄り

移動平均の上方で推移しつつも決め手を欠きイベント待ちの色合いが残る

所感

無理な追随は避け想定レンジ内での値動き確認を優先

イベント通過までは情報更新の頻度を上げシナリオの前提を点検

トレード所感

基本はレンジ回転でサイズは抑制し利確は浅め損切りは機械的に実行

指標前はポジションを軽く保ち急変時は追随より静観を優先

チェックリスト

1.1750の明確上抜けの有無を確認したか

1.1700–1.1680の支持帯が維持されているか

米指標と要人発言の時刻と内容を把握しているか

振り返り

欧州時間は買いが入り前日高値を更新したがNY入り後は追随が細り伸び悩み日足のレジスタンス上抜けは定着未確認

まとめ

週内のFOMCと英中銀会合を控え米金利の振れは小さくドルの上値は重い一方で英側の新規材料は乏しく方向感は限定的

買いと戻り売りが交錯し短期は上値の重さと押し目の堅さを同時に確認する地合い

きょうの値動き

ロンドン序盤は買い優勢で1.3580台を試す場面もその後は失速

NY入り後は1.3550–1.3600の往来に収れんし高値追いは続かず引けは大台手前のもみ合い

背景・材料

米PPIや失業保険申請の弱さを受けた利下げ観測でドルの上値が抑制

英中銀のスタンス変化は見えにくくギルト動向とフローが短期の主因

テクニカル・メモ（短期）

抵抗は1.3600→1.3635支持は1.3520→1.3500で反応を確認中

モメンタムは中立寄りで上抜け継続には連続陽線や押し目の浅さが必要

テクニカル・メモ（中期）

1.3470–1.3635の帯で滞留が続き中期はレンジ色が優勢

移動平均付近での推移が続き方向感はイベント次第の域を出ない

所感

イベント前は無理にブレイクを追わず想定帯の中で値動きの質を点検

上側の勢いが鈍い場面では利食いを優先し深追いを避けたい

トレード所感

基本はレンジ回転でサイズは抑制利確は1.3580前後損切りは1.3520割れや1.3610超えを機械的に執行

指標前後はポジションを軽く保ち急変時は順張りの初動のみを検討

チェックリスト

1.3600の明確上抜け可否を実値と出来形で確認したか

1.3520の支持維持と割れ後の走りの有無を検証したか

本日の指標と要人発言の時刻を把握し直近のフローと合わせて管理したか

振り返り

週内のFOMCを控えて米金利の振れは小さく豪州側の新規材料も乏しいなかアジア序盤は買い先行後に伸び悩んだがNY後半で前日高値をわずかに更新し高値圏で引け

まとめ

外部環境はドルの上値が抑えられやすい一方で豪州固有材料に欠け方向感は限定的

押し目は浅く0.66台後半での底堅さを再確認する一日となりブレイク待ちの色合いが続いた

きょうの値動き

アジア～欧州で買い優勢となる局面も前日高値手前で戻りが入り一時的に上値が重い展開

NY前半は停滞したが後半にかけて前日高値をわずかに上回り0.66台後半中心の往来で終了

背景・材料

米PPIや失業保険申請の弱さが利下げ観測を支えドルの上値を抑制

豪州からの新規材料は限定的で中国指標や資源市況が主な手掛かり

イベント前でポジション調整とフローの影響が相対的に大きかった

テクニカル・メモ（短期）

支持は0.6580→0.6600抵抗は0.6660→0.6700が意識され反応を確認

モメンタムは中立寄りで上値追いには連続陽線と押し目の浅さの確認が必要

テクニカル・メモ（中期）

0.6520–0.6700の帯での滞留が続き中期トレンドは中立気味

移動平均上での推移ながら決定打に欠けイベント通過待ちの構図

所感

ヘッドラインの少ない局面ほど値動きの質を見極め無理な追随を避ける姿勢が有効

高値圏での失速が続く場合は一度立ち止まりシナリオ前提を点検したい

トレード所感

基本はレンジ回転でサイズは抑制し0.6660–0.6700では利食い優先0.6580割れは損切りを機械的に執行

指標前はポジションを軽く保ち急変時は初動のみの順張りに限定

チェックリスト

0.6700上抜けの可否と定着を実値と出来形で確認したか

0.6580の支持維持と割れ後の走りの有無を検証したか

本日の米指標と関連ヘッドラインの時刻と内容を整理したか