市況サマリー

米指標の強さを背景にドル買いが優勢となりつつも、高値圏では利食いも混在し方向感に欠ける展開。

日本側は金融政策の変化が乏しく円買い材料に乏しい一方、当局による発言への警戒感が相場の上値を抑えやすい。

前日は東京時間で円高方向に振れた後、欧米時間では米指標を受けて再びドル高寄りに戻し、上下に振れる値動きとなった。

想定レンジ

153円台前半〜154円台半ば近辺を中心とした推移を想定。

下値は先週の押し目候補とされる水準が意識されやすく、割り込むと調整が進む可能性。

上値は直近高値付近で戻り売りが入りやすく、一気の上抜けには材料が必要。

戦術

基本は押し目買いを前提としつつ、高値追いは避けて慎重にエントリー判断。

節目付近では反発の確認を待ってから入る姿勢が無難。

短期勢はレンジ内での回転も視野に、上下どちらにも対応できる余地を残す。

トリガー

米失業保険関連や労働生産性の結果が予想とかけ離れた際にボラティリティが高まりやすい。

東京午前・欧州序盤で節目を明確に抜ける動きが出た場合は追随の流れが意識される。

米長期金利の上昇継続が確認されればドル買いの流れが強まりやすい。

無効化条件

直近の押し目候補とされた水準を明確に下抜け、戻りが鈍い形となった場合。

高値圏で売り圧力が強まり下方向への流れが継続してしまう場合。

米金利が反落し、ドル買い材料が弱体化した際は戦術の見直しが必要。

リスクイベント

米新規失業保険申請件数。

米労働生産性・単位労働コスト。

為替当局による発言や突発的な地政学的ニュース。

ポジション管理

想定レンジ内での小さめのロットを基本とし、節目ごとに利確を検討。

損切りは押し目候補を明確に割り込んだ時点で速やかに行う。

連続した指標結果を挟む時間帯はポジション縮小や一時撤退も検討。

チェックリスト

米金利が上昇基調を維持しているか

節目付近での値動きと出来高の反応

当局による円安牽制発言の有無

市況サマリー

欧州ではドイツの受注改善やECB要人発言待ちで材料探しの展開が続いています。

米国では労働関連指標を控え、金融政策見通しへの警戒感から様子見姿勢が強まっています。

前日は明確な方向が出にくく、上下に振れながらも一定の水準内で推移しました。

安値では買い戻しが入りつつも上値は重く、レンジの中で値動きを探る流れとなっています。

想定レンジ

下は1.06前半〜1.06半ば近辺。

上は1.07前半〜1.07半ば前後。

大きな材料が出なければこの範囲を軸に推移すると見られます。

戦術

基本はレンジ回転で対応します。

下押し場面では反発の余地を見極めながら小刻みに拾いにいく姿勢です。

戻りは伸び悩む局面を確認し、短期の売り回転も検討します。

トリガー

欧州時間での高値更新やNY時間の指標発表による変動が焦点です。

米新規失業保険申請件数などで基調が動く場合は早期に方向感が生まれる可能性があります。

上振れなら直近高値が意識され、下振れなら安値試しの動きが出やすくなります。

無効化条件

想定より上の水準でしっかり定着した場合、戻り売りスタンスは見直します。

逆に下抜けてから戻りが弱い場合、買い下がり戦術は控える必要があります。

ボラティリティの急拡大や材料サプライズも前提の修正要因となります。

リスクイベント

米新規失業保険申請件数。

欧州中央銀行関係者の発言。

米国の雇用や賃金関連指標の速報値。

ポジション管理

想定レンジ内での小さめのポジションを基本とします。

利確は直近の反発・戻り水準を目安とし、深追いは避けます。

損切りは節目の明確な突破を基準に素早く対応します。

チェックリスト

欧州時間の値動きでレンジ上限・下限の意識が継続しているか

米指標発表後の反応で方向感が変化していないか

要人発言や金利動向による市場の温度感の変化がないか

市況サマリー

英中銀の政策発表を目前に市場は方向感を欠き、インフレ鈍化や成長減速を意識しながらも次の材料待ちの姿勢が続いています。

前日は下値では買い戻しが入りつつも上値は重く、ポジション調整主導の小幅な値動きにとどまりました。

想定レンジ

1.3000近辺〜1.3200前後。

政策発表まではレンジ内の振幅にとどまる可能性が高く、値幅は限られやすいと見られます。

戦術

イベント通過まではレンジ回転を基本とし、急な振れに備えてポジションを小さく保つ構えが無難です。

会見内容次第で方向感が定まりやすくなるため、発表後は戻り売りまたは押し目買いへ柔軟に切り替えます。

トリガー

上方向は1.3150近辺の上抜けが明確なら短期的な買い戻し加速の兆し。

下方向は1.3000割れ定着で下押し圧力が強まりやすく、欧州入りや政策発表の時間帯が変化点となり得ます。

無効化条件

イベント後も1.3100台で方向感なく推移し、出来高も伴わない場合は戦略の前提が崩れやすくなります。

また、上下どちらかにストップ巻き込みの急変動が起きた場合も、戦術の見直しが必要となります。

リスクイベント

英中銀政策金利、声明、票割れ状況。

総裁会見での利下げ時期やインフレ見通しに関する発言。

米失業保険申請件数や生産性指標によるドル金利動向。

ポジション管理

発表前はポジションを軽く保ち、含み損を積み上げないことを優先します。

発表後の動意を確認してからサイズを調整し、利確は短め、損切りは事前に決めた水準で機械的に実行します。

チェックリスト

声明と票割れの内容で緩和方向が示唆されていないか

会見で利下げ開始時期や賃金・物価への言及が強いか

米指標後の金利とドルの反応で流れが変化していないか

市況サマリー

豪中の景気減速懸念と資源価格の伸び悩みが重石となりやすく、対米では雇用関連の粘りが意識される地合い

前日は東京で豪ドル売りが先行し、欧州以降は米指標をきっかけにドル買いが優勢となり戻りは抑えられる展開

想定レンジ

前日安値近辺から上は前日高値近辺までの往来を基本視野

米指標や要人発言で一時的に振れやすく、上値は戻り売りの厚い帯で鈍化しやすい

戦術

戻り売り寄りのレンジ回転を軸に、上振れは引き付けて段階的に対応

短期は急反発も想定し、利食いは小刻みに積み上げる

トリガー

欧州序盤に前日高値の明確上抜けなら上側の伸び点検

米指標の直後に初動が続かず反落するなら戻り売り再開を検討

無効化条件

上位足で実体を伴う上抜けが確定し、押し目で下がらなくなる価格推移

出来高やヘッドラインの後押しを伴う上昇継続で売り優位の前提が崩れる

リスクイベント

米雇用関連や失業保険の結果とそれに対する金利反応

要人発言や突発的な政策ヘッドライン

中国関連指標や資源市況の急変

ポジション管理

サイズは通常より控えめとし、指標前後はさらに縮小

損切りは直近戻り高値のやや外側に置き、利確は節目手前で分割

チェックリスト

米指標後の初動が継続か反転か

資源価格と中国関連ヘッドラインの方向

上位足での戻り売り帯の変化と出来形

振り返り

東京から欧州にかけて戻り売り優勢となり、NY時間で売りが強まり前日の上昇を打ち消す展開に。

まとめ

米国の金利高止まりとリスク選好の回復が背景にある一方、日本側の為替警戒感が戻りを抑える要因となりました。

押し目水準では下げ渋る場面も見られましたが、NY時間では売りが優勢に傾き、前日高値圏からの調整が進みました。

きょうの値動き

東京時間は高値圏からじり安となり、欧州時間にかけて戻り売りが続きました。

NY時間では節目を割り込んで下げ幅を広げ、買い戻しは限定的でした。

全体として方向感は下方向で揃い、上値の重さが意識されました。

背景・材料

米国の金利水準が維持され、ドルの下支え要因となりました。

日本の当局は急な為替変動に対する警戒を示し、市場では介入リスクへの意識も残りました。

株式市場ではリスク選好が回復傾向にあり、安全通貨としての円買いは限定的でした。

テクニカル・メモ（短期）

押し目水準では一時的に下げ止まりましたが戻りは弱く、上値が切り下がりました。

短期移動平均線を下回って推移し、戻り局面でも上抜けの勢いは乏しい状態でした。

日中の高値と安値の更新幅は限られ、短期的には売り優位の流れが継続しました。

テクニカル・メモ（中期）

中期では高値圏での持ち合いから下方向への圧力が強まる形になりました。

支えとなっていた節目を割り込み、次の支持帯を試す展開が意識されました。

一方で中長期の上昇トレンド自体は維持されており、押し目との見方も残りました。

所感

強い材料が乏しい中で戻り売りが優勢となり、市場は慎重な姿勢を崩していないように感じました。

急落ではなく、調整を伴いながら高値圏からじり安となる動きが印象的でした。

トレード所感

押し目買いを狙うには勢いを欠き、戻り売りの方が優位性のある場面が多かった印象です。

節目での反発を確認してからの参入が求められる一方、下方向への追従局面も限られていました。

チェックリスト

主要サポート水準の攻防を確認すること。

当局発言や為替介入に関する報道の有無を確認すること。

米国金利や株式市場の動向と方向性が一致しているか確認すること。

振り返り

ドルの上値が抑えられ、ユーロ買いが東京から欧州、NYまで継続した一日。

まとめ

通商情勢の不透明感が和らぎ、市場全体でリスク志向が戻ったことが背景にありました。

NYではいったん押し目が入ったものの下値は限定的で、高めの水準を保って引けています。

きょうの値動き

東京時間からユーロがじわりと買われ、欧州序盤でも買い意欲は衰えず水準を切り上げました。

NYでは利益確定とみられる売りで一時調整しましたが、すぐに買い戻され終盤は高値圏を維持しました。

背景・材料

米国の通商政策をめぐる不透明感が後退し、安全資産としてのドル需要がやや後退しました。

欧州市場では株高や金利の落ち着きが意識され、ユーロの下支え要因となりました。

市場の警戒感は残るものの、急激なリスク回避の動きは見られませんでした。

テクニカル・メモ（短期）

短期では上向きの流れが意識され、押し目では買いが入りやすい地合いが続きました。

節目付近での売買が増えましたが、下方向への勢いは限られました。

テクニカル・メモ（中期）

中期的には緩やかな戻り基調が続き、下値を固めながら高値を試す展開となっています。

移動平均線は横ばいからやや上向きへ傾き、市場の方向感が整いつつある印象です。

所感

材料に振らされる展開ではなく、買い戻しと実需が重なったことで安定した推移となったように感じます。

急伸ではないものの、値動きには一定の落ち着きが戻り、市場参加者の警戒感も和らいだ印象です。

トレード所感

押し目を慎重に拾う動きが報われやすく、追い掛けの買いはやや判断が難しい場面も見られました。

上下いずれにも大きく振れないため、利確・損切りの水準管理が重要だったと感じます。

チェックリスト

重要指標や要人発言の予定を確認したか

節目の水準と直近の高安値を把握しているか

ポジションサイズとリスク許容度は適切か

振り返り

東京から買いが入り、欧州で持続し、NYで押し目を挟みつつ高値圏で引け。

まとめ

英国中銀の政策据え置きと今後の利下げ観測が意識されながらも、ポンドは底堅く推移。

財政方針への不透明感は残るものの、下方向への勢いは限定的で買い戻しが優勢となった。

きょうの値動き

東京でじり高の流れが形成され、欧州でも買いが継続。

NYでは利益確定の売りが一時出たが、下押しは浅く再び買いに転じた。

背景・材料

英国中銀は政策金利を据え置き、投票が僅差となったことで利下げ観測が意識された。

財務当局による歳出と税制に関する慎重な姿勢が示され、市場の先行き不透明感を残した。

米国側では目立った材料が乏しく、ドルの方向感も限定的だった。

テクニカル・メモ（短期）

高値圏での推移が続き、押し目は比較的浅いまま切り返した。

短期移動平均線上での推移が維持され、買い意欲の強さを示す形となった。

テクニカル・メモ（中期）

レンジ上限付近での推移が続き、方向感に欠ける状態が継続。

中期的にはサポートを割り込まず、流れは大きく崩れていない。

所感

材料はややポンドに重さを与える内容だったが、反応は限定的で市場の耐性が感じられた。

次の方向性は政策・財政イベントの内容次第で、過度な期待も悲観も避けたい局面。

トレード所感

押し目は浅く、戻り売りより押し目買いの優位性が意識された一日。

ただし節目では伸び悩む場面もあり、追随には判断が問われる展開だった。

チェックリスト

主要イベント後の価格反応を確認したか

サポートとレジスタンスの水準を更新したか

ポジションとリスク管理の整合性を見直したか

振り返り

東京・欧州は小幅なもみ合いが続いたものの、NY時間でドル買いが優勢となり豪ドルは戻りを抑えられ前日水準付近まで下押しされた。

まとめ

豪ドルは方向感の乏しい展開のなか、NY時間にかけて上値の重さが意識される流れとなりました。

買いが続かず押し戻される場面はあったものの、下値も一定の水準で踏みとどまり全体としてはレンジの範囲に留まりました。

きょうの値動き

東京・欧州時間は狭い値幅での推移となり、材料難から判断を見送る動きが目立ちました。

NY時間に入ると米金利動向やドルの買い戻しを背景に豪ドルは上値を抑えられ、前日終盤の水準近くまで下落する場面がありました。

背景・材料

豪州側に目立った経済指標や発言がなく、豪ドルを支える要素は限定的でした。

米ドルは金利の変動やリスク選好の後退によって底堅く推移し、相対的に豪ドルの戻りを鈍らせる要因となりました。

資源価格の下げ止まりは一定の下支えとなったものの、市場の関心はドルの強弱に集中していました。

テクニカル・メモ（短期）

短期的には、上値が意識されやすい水準で伸び悩み、戻り売りが出やすい形となりました。

下方向では直近の安値帯で下げ渋っており、明確なブレイク待ちの状態です。

テクニカル・メモ（中期）

数日単位では高値を切り下げる動きが続き、中期では戻り局面での上値の重さが意識されています。

中心価格帯を挟んだ持ち合いの範囲に収まりつつあり、方向感を探る展開が続いています。

所感

全体として静かな推移の一日でしたが、NY時間での軟化が示すように、豪ドル単独の力では反発が続きにくい状況に見えました。

米ドルや金利の流れ次第で一方向に傾く余地があり、引き続き材料待ちの空気が残っています。

トレード所感

レンジ上限では買いが続かず反落する傾向があり、短期では引きつけてからの判断が有効に感じられました。

安値割れは避けられているものの、買い目線に偏らずリスク管理を意識する必要がありそうです。

チェックリスト

米金利とドル指数の動向を確認すること

豪州関連指標や資源価格の変化に注意すること

直近の安値帯と戻り高値の更新有無を確認すること